產(chǎn)業(yè)供給減少，市場(chǎng)需求強勁
在總結今年上半年MLCC市場(chǎng)供需失衡的情況的時(shí)候，國巨股份有限公司大中華區業(yè)務(wù)總經(jīng)理陳佐銘認為可歸因于產(chǎn)業(yè)供給減少，但市場(chǎng)需求卻強勁提升兩方面。
從供給面來(lái)說(shuō)，近幾年來(lái)主要的MLCC供貨商對于擴充產(chǎn)能的態(tài)度都趨于保守，特別是對于獲利過(guò)低的部分消費性電子大宗用料不僅不擴產(chǎn)，甚至策略性的減產(chǎn)并轉向高階的車(chē)規或是工業(yè)級產(chǎn)品線(xiàn)以提升整體獲利能力。再加上部分日系供貨商選擇退出消費性市場(chǎng)，這些都造成整體產(chǎn)業(yè)的供貨出現缺口。
另一方面從需求端角度來(lái)看，雖然傳統的PC市場(chǎng)對于MLCC的需求仍維持平緩，但在其他的主要終端應用今年以來(lái)的需求都非常強勁，特別是在智慧手機、快充以及汽車(chē)電子這三大領(lǐng)域更為明顯。在這幾個(gè)領(lǐng)域不僅整體出貨套數增加，單板的MLCC使用量更是大幅提升，甚至達倍數成長(cháng)，這對于本來(lái)就短缺的MLCC供應來(lái)說(shuō)更是雪上加霜，進(jìn)一步加劇了目前MLCC市場(chǎng)供需失衡的情況。
華新科技全球業(yè)務(wù)行銷(xiāo)暨后勤支援本部副總經(jīng)理楊進(jìn)興認為，從去年底到今年一季度，供應商嚴控品質(zhì)，供貨受限，也使得整個(gè)市場(chǎng)出現MLCC緊缺狀態(tài)。
原廠(chǎng)交期延長(cháng) 漲價(jià)在所難免
據陳佐銘介紹，國巨在產(chǎn)能、交期、價(jià)格上做出了相應的調整。國巨從去年第三季開(kāi)始，每月的MLCC的接單出貨比(B/B ratio)即長(cháng)期維持在1.1以上，今年以來(lái)有些月份甚至高達1.2，因此盡管我們的產(chǎn)線(xiàn)一直維持全稼動(dòng)，但庫存水位仍持續在降低中。由于預期到今年的需求暢旺，因此國巨在去年就已經(jīng)開(kāi)始規劃擴產(chǎn)，但由于上游設備供貨商的交期長(cháng)達半年甚至九個(gè)月，因此也無(wú)法很快的補上供貨缺口。
為對應客戶(hù)端持續涌進(jìn)的訂單，國巨一般品交期已從原先的4~6周拉長(cháng)至8~10周，高容產(chǎn)品則延長(cháng)至12周以上、部份品項甚至長(cháng)達24周。另外由于今年的原物料、包材、以及勞動(dòng)成本皆呈現上漲，加上新臺幣匯率波動(dòng)影響，國巨也必須適度反映成本壓力，因此我們去年第四季開(kāi)始已針經(jīng)銷(xiāo)商施行兩波價(jià)格調整，今年第二季開(kāi)始則適度反映在直接客戶(hù)上。
從供應情況來(lái)看，MLCC物料全球供貨缺口在5%左右, 為此，華新科產(chǎn)能將提升10%, 交期為12周, 由于原材料上漲MLCC價(jià)格也將上調，17年Q2起調價(jià)8-10%。
不久前，TDK針對所有中國區的代理商實(shí)施統一的MLCC價(jià)格策略。在發(fā)函中提到，TDK目前正在重組MLCC業(yè)務(wù)，這種業(yè)務(wù)重組需要采取多種措施。如制造地點(diǎn)的整合、改善工藝流程來(lái)提高生產(chǎn)效率和質(zhì)量，以及材料/產(chǎn)品的報廢和制造。這些措施需要一定的投資，TDK已經(jīng)進(jìn)行了一年多的時(shí)間。為了可以持續投資，我們必須調整價(jià)格來(lái)避免赤字，同時(shí)也是為了MLCC業(yè)務(wù)在未來(lái)能夠進(jìn)一步發(fā)展。據了解，TDK作為全球第五大廠(chǎng)，約占全球7%的市場(chǎng)份額。
MLCC產(chǎn)品的小型化、高容發(fā)展
主要MLCC生產(chǎn)廠(chǎng)家包括美國基美(KEMET)；日本村田、太陽(yáng)誘電、京瓷、丸和、TDK；韓國三星電機；臺灣國巨、華新科、禾伸堂；大陸宇陽(yáng)、風(fēng)華高科、三環(huán)。其中，村田，太陽(yáng)誘電位列全球前兩大MLCC廠(chǎng)商。MLCC的小型化及高容產(chǎn)品將極具市場(chǎng)價(jià)值。日系企業(yè)保持技術(shù)領(lǐng)先，臺系、大陸廠(chǎng)商呈追趕態(tài)勢。
鑒于目前MLCC容值增加已趨近材料極限, 因此楊進(jìn)興表示，發(fā)展趨勢改朝向提高可靠度方向開(kāi)發(fā), 例如 X5R (85C) --> X6S (105C)。小型化方面，01005 (0.4 x 0.2mm)市場(chǎng)應用已開(kāi)始由手機與IC應用展開(kāi), 預計今年起會(huì )開(kāi)始快速成長(cháng), 而更小型的元件如008004等,目前只有日系廠(chǎng)商投入開(kāi)發(fā)。
早前，村田推出008004尺寸(0.25×0.125mm) MLCC產(chǎn)品，用于智能手機、可穿戴式設備、小型模塊設備等。008004尺寸(0.25×0.125mm) 與目前最小的01005尺寸(0.4×0.2mm) 相比較，貼裝占有面積比率減小了大約1/2，通過(guò)削減貼裝占有空間，有利于整機設備的小型化和低背化。
本土廠(chǎng)商方面，2015下半年宇陽(yáng)已量產(chǎn)01005 0.1uF ,2016年中，宇陽(yáng)已啟動(dòng)008004超微型MLCC的預備研發(fā)工作。
陳佐銘表示，小型化及高容產(chǎn)品一直是國巨在技術(shù)上領(lǐng)先其他臺系及陸資競爭對手的兩大指標。在小型化方面，國巨今年會(huì )持續延伸小型化的產(chǎn)品線(xiàn)并推出0201尺寸的10uF產(chǎn)品，明年也計劃量產(chǎn)01005尺寸的1uF產(chǎn)品。 另外我們也計劃提升01005及0201尺寸的產(chǎn)能，以對應在智能型手機、穿戴式設備以及RF模塊等等應用上對于小尺寸MLCC持續攀高的需求。值得一提的是，除了通用型的小型化產(chǎn)品外，國巨也將著(zhù)重在無(wú)線(xiàn)應用相關(guān)的高頻01005及0201 MLCC的開(kāi)發(fā)，讓我們的小型化產(chǎn)品線(xiàn)能夠更為齊全。
至于在高容方面，目前日系廠(chǎng)商仍是這個(gè)領(lǐng)域的領(lǐng)頭羊，但國巨會(huì )持續朝向縮短與日系廠(chǎng)商在高容值MLCC領(lǐng)域的技術(shù)差距，并提高國巨品牌在主流高容產(chǎn)品的可見(jiàn)度以及市占率, 例如0402 10uF, 0603 22uF...等等 。另外，除了提高容值外，國巨另一個(gè)很重要的高容產(chǎn)品的發(fā)展方向提升是耐溫材質(zhì)的能力，也就是在同樣尺寸及同樣容值下，由X5R材質(zhì)提高到X6S甚至X7R，以符合在服務(wù)器、工業(yè)設備以及汽車(chē)等應用領(lǐng)域對于高耐溫MLCC的廣泛需求。
對MLCC客戶(hù)群的建議
數據顯示，預估全球多層陶瓷電容需求，2017年將上升至5521億個(gè)，與2016年相比，2017年MLCC需求量預估將再度增加106億個(gè)。而各廠(chǎng)家2016年產(chǎn)能可挖掘空間不到90億。在這種供不應求的局面下，供應商對客戶(hù)有哪些建議，預計缺貨行情將在何時(shí)得到緩解？
“一般來(lái)說(shuō)，通常第二季是被動(dòng)元件產(chǎn)業(yè)的傳統淡季，但目前市場(chǎng)供需失衡的情況已經(jīng)頗為嚴重。接下來(lái)的第三季將是傳統消費性電子產(chǎn)品的出貨高峰，特別是我們預期隨著(zhù)9月重量級手機品牌推出新產(chǎn)品而展開(kāi)的拉貨潮，將對于市場(chǎng)上其他的終端需求出現排擠效應，整體市場(chǎng)供不應求的情況將更為嚴峻，屆時(shí)對于各個(gè)終端產(chǎn)品生產(chǎn)廠(chǎng)家供應鏈的考驗才剛開(kāi)始。” 陳佐銘認為。
以陳佐銘個(gè)人的觀(guān)察，過(guò)去被動(dòng)元件行業(yè)每幾年就會(huì )有一波景氣循環(huán)的榮景，但這次的MLCC的缺貨是來(lái)自于供需雙方結構性的變化，與過(guò)去的景氣循環(huán)所導致的缺貨較為不同，不僅供需失衡的情況會(huì )特別嚴重，期間也會(huì )拉得較長(cháng)。預估缺貨情況可能將至少持續到明年第一季末。屆時(shí)若主要的MLCC供應廠(chǎng)家對于擴產(chǎn)還是繼續持保守態(tài)度的話(huà)，不排除今年缺貨的情況又會(huì )在明年下半年重演一波。
對于廣大的MLCC客戶(hù)群，陳佐銘建議首先要改變被動(dòng)元件不會(huì )缺貨也不該漲價(jià)的舊觀(guān)念，因為今年的市場(chǎng)情況是相當的特殊。再者也要設法與公司內部或是客戶(hù)溝通，同意用接受漲價(jià)來(lái)確保供貨。畢竟MLCC占整個(gè)BOM的金額還是比較低，若是因為MLCC缺貨而造成整機無(wú)法順利出貨，這才是真正的得不償失。
而在接受價(jià)格調升的基礎上，最好能夠提前展開(kāi)備貨計劃并拉長(cháng)下單周期來(lái)減少缺貨的風(fēng)險。特別是對于出貨高峰正好在今年9月或10月的客戶(hù)來(lái)說(shuō)，更要提前設法把貨先備進(jìn)來(lái)，以避免與重量級手機品牌的拉貨潮正面沖突。另外，在訂單操作的細節上，我會(huì )建議把訂單下長(cháng)下足，并且以正式訂單取代call-off或是forecast備貨的方式，只要有貨就先拉進(jìn)來(lái)，這些措施都有利于在MLCC生產(chǎn)廠(chǎng)家排單的優(yōu)先級。
就長(cháng)期而言，在產(chǎn)品的用料設計上，除了增加每單顆用料可供應的廠(chǎng)商家數外，也要盡量避開(kāi)較為冷門(mén)或是供貨商普遍不愿生產(chǎn)的用料，例如1210以及1206尺寸，這些都可以提高萬(wàn)一缺料在市場(chǎng)上尋找貨源的機會(huì )。
楊進(jìn)興認為，預計2018年Q2市場(chǎng)行情將告一段落，在此之前，按照生產(chǎn)周期來(lái)計算，Q3生產(chǎn), Q4鋪貨, 明年Q1 銷(xiāo)售, Q2 前客戶(hù)單位應提早下單。
汽車(chē)、物聯(lián)網(wǎng)、工業(yè)將增強MLCC市場(chǎng)動(dòng)能
除了需求持續強勁的智能手機外，像快充、車(chē)用、物聯(lián)網(wǎng)、工業(yè)應用甚至未來(lái)的5G通訊都是相當具有發(fā)展潛力的終端應用，也是國巨相當關(guān)注的重點(diǎn)領(lǐng)域。陳佐銘表示，我們會(huì )持續積極發(fā)展相關(guān)的MLCC產(chǎn)品來(lái)對應上述領(lǐng)域的需求，例如小型化、高壓、高頻、軟端子以及車(chē)用MLCC等等。這些都是在這些終端應用會(huì )被大量運用的MLCC產(chǎn)品，也是國巨投入研發(fā)以及產(chǎn)能布局的重點(diǎn)項目。
例如以目前最熱門(mén)的車(chē)用產(chǎn)品來(lái)說(shuō)，近幾年傳統汽油車(chē)款的電子化程度大幅提高，不僅娛樂(lè )通訊數字化，連主要的動(dòng)力控制、安全控制系統以及輔助駕駛系統也都逐漸全數電子化，這也使得MLCC的使用量呈現數倍的成長(cháng)。車(chē)用電子所使用的MLCC產(chǎn)品除了汽車(chē)等級的一般品以及高容產(chǎn)品之外，同時(shí)也包括高壓、高頻、軟端子等等特殊品。展望未來(lái)，我們相信在全球環(huán)保意識抬頭以及政策引導下，未來(lái)電動(dòng)車(chē)的滲透率也會(huì )逐年提升，屆時(shí)像電動(dòng)車(chē)上的電池電源管理系統以及充電樁設備更會(huì )大幅增加對于高階車(chē)用MLCC的需求。
