華OV訂單縮水10%

12月15日，臺灣媒體DIGITIMES報道稱(chēng)，本被供應鏈業(yè)者寄予厚望的華為、OPPO、vivo等手機品牌近期紛紛向下調整訂單規模，供應鏈業(yè)者透露，從近期大陸品牌客戶(hù)拉貨狀況觀(guān)察，包括華為、OPPO、vivo等訂單縮水約10%以上，使得廠(chǎng)商對于國產(chǎn)手機后續訂單力道產(chǎn)生疑慮，并上緊發(fā)條緊盯終端手機買(mǎi)氣及市場(chǎng)風(fēng)向。

DIGITIMES表示，因2017年底全球智能型手機市場(chǎng)需求平淡，終端庫存水位拉高，使得近期大陸手機品牌客戶(hù)實(shí)際拉貨量低于原先釋出的預估量，供應鏈業(yè)者庫存管理難度飆高。業(yè)者認為華為、OPPO、vivo等下修訂單恐非短期現象，拉貨力道偏弱情形很可能一路延續至2018年第1季，加上第1季向來(lái)是產(chǎn)業(yè)傳統淡季，大陸手機品牌客戶(hù)拉貨情況恐難樂(lè )觀(guān)。

大陸媒體集微網(wǎng)也于近日指出，OPPO今年逐季向供應鏈下修出貨量，最近市場(chǎng)傳出OPPO本月又向供應鏈下修旗艦機種R11s拉貨量，下修幅度大約三成。

手機報在線(xiàn)也報道稱(chēng)，近期通過(guò)走訪(fǎng)手機終端廠(chǎng)商及供應鏈企業(yè)得知，2017年市場(chǎng)十分不樂(lè )觀(guān)，并從供應鏈處了解到，11月份國內前幾大手機廠(chǎng)商砍單10%~20%，預計12月份砍單比例還將上升到20%~30%。

而今天上午，騰訊證券所發(fā)布一份比亞迪研報也指出：“近期我們觀(guān)察到國產(chǎn)手機廠(chǎng)商，特別是vivo和OPPO，出現砍單和去庫存情況，第三方數據也顯示四季度國內手機銷(xiāo)售疲軟，從我們覆蓋的國產(chǎn)手機供應鏈的最新數據也印證這一現象的存在。我們預計短期內國產(chǎn)手機將進(jìn)入一個(gè)階段性去庫存，市場(chǎng)預計會(huì )在2018 年一季度完成，之后恢復性增長(cháng)。”

可見(jiàn)，這次砍單風(fēng)波中形勢最為嚴峻的是OPPO、vivo這對姊妹花。

據IDC數據顯示，OPPO、vivo兩家2016年分別以6.8%、5.3%的市占率位列全球第四、第五大智能手機廠(chǎng)商，同比增長(cháng)分別為132.9%、103.2%。

經(jīng)歷2016年的迅速成長(cháng)后，近期兩家均出現走弱之勢，DIGITIMES指出近期OPPO在零售與實(shí)體店面營(yíng)運動(dòng)能走弱，遂全力轉往在線(xiàn)銷(xiāo)售產(chǎn)品、攜手亞馬遜與Flipkart等電商業(yè)者擴大手機市場(chǎng)銷(xiāo)售，不過(guò)OPPO在印度手機市場(chǎng)營(yíng)收呈現數倍的增長(cháng)，銷(xiāo)售表現甚至超越本土手機廠(chǎng)Micromax。

至于vivo，DIGITIMES指出其近期對于供應鏈的拉貨動(dòng)能同樣出現疲軟情況，但vivo近來(lái)擴張版圖的動(dòng)作相當積極，不僅拿下2017年天貓雙十一狂歡晚會(huì )獨家冠名贊助權，大舉進(jìn)行品牌宣傳營(yíng)銷(xiāo)，全力拉升手機市場(chǎng)戰力，近期在通路多元化及拓展中高階市場(chǎng)亦有所突破，并在海外市場(chǎng)頗有斬獲。

據手機報在線(xiàn)走訪(fǎng)OPPO、vivo兩家企業(yè)時(shí)，OPPO表示今年與去年相比還將增長(cháng)10%左右；vivo則表示，其今年的出貨量與去年相比應該差不多，今年海外市場(chǎng)出貨量有所增長(cháng)。

至于華為方面，DIGITIMES則表示，華為近期在積極搶攻美國市場(chǎng)，通過(guò)與當地電信業(yè)者合作全力擴大美國市場(chǎng)版圖，但在印度手機市場(chǎng)華為仍處于落后局面，面對小米、OPPO、vivo等競爭對手，華為仍陷入苦戰，預期2018年華為在印度手機市場(chǎng)將增強火力、擴大市占版圖。

蘋(píng)果砍掉臺積電A11三成訂單

另觀(guān)國際手機龍頭蘋(píng)果，情況似乎也不容樂(lè )觀(guān)。

近日媒體報道稱(chēng)，市場(chǎng)傳出蘋(píng)果iPhone X對其供應鏈廠(chǎng)商由原本的追單變成砍單，消息源透露蘋(píng)果近期在大砍在臺積電投片的A11處理器訂單，明年第一季度A11的投片量將比本季少三成。

小米未受沖擊

在這次砍單風(fēng)波中，似乎未曾出現小米的身影。DIGITIMES指出，2017年小米是少數未受到手機產(chǎn)業(yè)壓抑走勢沖擊的手機廠(chǎng)商，今年小米帶動(dòng)供應鏈業(yè)者訂單動(dòng)能持穩，其它大陸手機廠(chǎng)商拉貨表現不及預期。

前不久，市場(chǎng)研究公司Gartner公布Gartner第三季度全球智能手機出貨量報告時(shí)表示，五大列強中，最春風(fēng)得意的恐怕還是小米莫屬，第三季銷(xiāo)量增速高達80%，是前五強中表現最亮眼的。值得注意的是，小米的增長(cháng)主要來(lái)自海外市場(chǎng)，印度、拉美和俄羅斯都成了它們新的增長(cháng)極，其中印度市場(chǎng)功不可沒(méi)，業(yè)者認為小米2017年第2季已成為印度智能型手機市場(chǎng)二哥、僅落后三星，小米第3季更上一層樓，沖上印度手機市場(chǎng)龍頭地位。

國內市場(chǎng)整體下滑

華為、OPPO、vivo等手機大廠(chǎng)砍單背后反應的似乎是行業(yè)整體情況。

工信部數據顯示，2017年除2月份同比增長(cháng)外，其余月份皆相比2016年同期下跌，尤其11月國內手機與去年同期相比下降20.7%，其中國內手機品牌出貨量為3724.5萬(wàn)部，同比下降19.2%，占同期國內市場(chǎng)出貨量的86.1%，國外手機品牌出貨量為600.6萬(wàn)部，同比下降更是達到了28.6%。換句話(huà)說(shuō)，2017年國內智能手機市場(chǎng)整體下滑。

手機概念股集體下跌

受品牌砍單等消息影響，近期手機概念股也出現了集體大跌的現象。

回顧過(guò)去幾天手機概念股的下跌情況：自12月份以來(lái)，歐菲科技股價(jià)就下滑達10%，12月14日歐菲科技遭機構減持，股價(jià)放量大跌，盤(pán)中幾近跌停，收盤(pán)仍下跌7.31%；12月12日，舜宇光學(xué)科技股價(jià)收跌7.39%，比亞迪電子收跌7.69%、瑞聲科技跌3.53%、高偉電子跌4.58%，12月14日以舜宇、瑞聲為首的手機股不改頹勢，繼續下跌，當天舜宇、瑞聲和丘鈦科技的跌幅均在3%以上

自12月份以來(lái)，藍思科技、合力泰、超聲電子、歐菲科技、藍思科技、比亞迪、舜宇、丘鈦科技、立訊精密、科森科技、德賽電池等一系列手機概念股的股價(jià)都集體下跌，這些廠(chǎng)商都是手機供應鏈上的中堅力量，可是市場(chǎng)對國內智能手機2018年的發(fā)展憂(yōu)慮頗深。

供應鏈業(yè)者指出，2017年手機產(chǎn)業(yè)走勢為先揚后抑，展望2018年可望呈現先抑后揚的走勢。對于此次砍單風(fēng)波，有業(yè)者認為從銷(xiāo)量上看幾大品牌廠(chǎng)商并沒(méi)有下滑，砍單只因之前對市場(chǎng)預期過(guò)高而致。市場(chǎng)分析認為，2018年MLCC、高端內存等元器件仍存在缺貨漲價(jià)現象，在資源緊缺、行業(yè)整體下行的情況下，行業(yè)馬太效益加劇，國內手機市場(chǎng)將進(jìn)入寡頭時(shí)代。